2 왜 ? 파워로직스 투자포인트 APPENDIX C O N T E N T S

왜 ? 파워로직스 국내 시장점유율 1 위 국내외 안정적 거래처 확보 국내 최고의 양산 인프라 보유

4 국내 시장점유율 1 위 국내 시장점유율 1 위 달성 ! 8,300 삼성전자 (66%) 5,500 LG 전자 (16%) 1,300 기타 (18%) 1,500 ( 단위 : 천개 ) 국내 휴대폰업체의 PCM 월 소요량 경쟁 우위 요소 품질의 우수성으로 안정적 고객 확보 자동대량 생산설비 및 검사시스템 구축 비교우위의 개발 System 및 인력 구성 월등한 고객 대응시스템 파워로직스의 점유율 : 60% 파워로직스의 점유율 : 50% 파워로직스의 점유율 : 25% ※자료 : 당사 자체조사 자료

5 Global Network 국내외 안정적 거래처 확보 국내 32 개사, 해외 17 개사 등 다양한 고정거래선 확보 중국 일본 홍콩 미국 캐나다 이탈리아 노르웨이 영국 독일 헝가리 주요 거래처 삼성전자, LG 전자, SK 텔레텍, KTF, 팬텍 & 큐리텔 등 … 영보 엔지니어링 한림포스텍 LG 화학 성남전자 공업 삼성 SDI TDi VARTA Micropower 쎌콤 새한 에너테크 모토롤라, 소니에릭슨, 지멘스, GE 등 …

6 국내 최대 생산능력 보유 ( 연 16,200 만개 ) 생산성 향상 국내 최고의 생산인프라 보유 국내 최대 생산설비 보유로 규모의 경제 시현 대규모 설비투자가 필요한 지식기반형 장치 산업 → 경제적 규모를 이루기 위해서는 대규모 설비투자가 필요함 고도의 생산기술 및 신뢰성 요구 → 수동식 검사로는 제품 신뢰성 확보가 어려움 산업의 요구 제품의 기능 및 신뢰도 검사 System 구축 자체 개발한 PCM 자동테스트기를 활용한 전수검사로 100% 제품의 신회성 확보 및 철저한 품질관리시스템 구축 국내 최대의 생산설비 총 23 라인, 연 생산능력 16,200 만개

투자포인트 성장성 VISION 기술력 IR Summary

8 7,089 13,976 32,977 CAGR 115.7% 매출액 증가추이 ,585 ( 단위 : 백만원 ) ※ 상기 언급된 CAGR 은 ~ 까지 3 개년을 대상으로 계산하였음. 매출액  휴대폰 등 전방산업의 높은 성장세 지속  품질 및 가격경쟁력 확보를 통한 매출증가세 시현  고객중심 경영을 통한 고객만족도 증가 파워로직스산업평균 성장성지표 , , 매출액증가율 총자산증가율 경상이익증가율 당기순이익증가율 성장성지표 비교 ( 단위 : %) ※산업평균은 2002 년 전기공급 및 전기제어장치제조업 (D312) 의 평균 비율임 성장성 년평균 115.7% 의 기록적 매출 성장 시현

9 Battery & Mobile 기기 및 Module 사업분야의 세계적 기업 도약 (2005 년 매출 : 3,000 억원, 순이익 : 360 억 달성 ) 투명경영 세계시장 점유율확대 (M/S 25%) 주주이익 극대화 Module 사업분야 확대 PCM Smart Module Battery & Mobile 기기 관련 부품 Battery Management System VISION

10 Module 기술 연구소 Smart Technology R&D Center 주요 연구 내용 배터리 특성 분석 및 SOC Algorithm 개발을 통한 Battery, Management System 개발 UPS 용, HEV 용 BMS 개발 및 상용화 구 분구 분 BMS 개발팀 상용 Chip 적용 및 개발 Smart Chip 개발 Micom 적용 및 Smart Module 개발 Smart Module 개발팀 Smart Module 테스트기 개발 Smart 장비 개발팀 핸드폰 전자결재용 안테나 개발 e-Commerce solution 팀 기술력 지속적 R&D 투자로 Module 사업분야 선도 및 기업경쟁력 확보 특화된 연구조직 이원화 운영으로 전문성 증대 및 유연한 시장대응력 확보

11 기술력 연구과제연구결과상품화 내용 1~2 Cell 용 PCM 기구 및 전기적 특성에 따른 PCM 개발 (3,000 종 ) 을 통한 매출 증대국내외 50 여 업체 납품 중 Charger 내장형 PCM 매출 증대삼성 SDI 납품 중 삼성전자 공용화 회로원가절감 및 개발공수 축소삼성전자 납품 중 Pack Tester(3.0 세대 ) 배터리 팩 검사용 장비개발 완료로 매출 증대연관업체 판매 중 PCM Tester(3.5 세대 ) 측정오차 감소로 생산성 향상연관업체 판매 중 Smart Module, BQ2060BQ2060 의 기능 및 품질 향상으로 매출 증대수출 중, 삼성 SDI 용 개발 중 UPS 용 BMS 매출 증대도로공사 등 납품 중 Smart Module, BQ2168 일반 보호회로 기능에 Monitoring 기능 추가, 매출 증대해외 수출 중 Smart Module, BQ2040 노트북 Battery, Pack 용 PCM, 노트북용 PCM, Pack 공급으로 매출 증대해외 수출 중 2 차전지용 보호회로 자체 개발, 국책연구과제 수행 (BMS), 특허 5 건 등록 출원 중

12 국내 2 차 전지용 보호회로 Leading Company 업계 최고의 양산 인프라 년간 생산능력 국내 최고 : 16,200 만개 풍부한 양산기술 및 노하우 보유 양산의 품질 검증 연평균 100% 이상 고성장 2001 년 : 97.2% 2002 년 : 135.9% 2003 년 : 110% (3 분기 현재 ) IR Summary 기술력 2 차전지 관련 기술 및 DATA 확보 기술 및 환경변화에 즉각적 대응 우수한 개발집단 운영 국내 · 외 안정적 거래처 확보 국내외 품질 및 기술력 인증 - 삼성전자, LG 전자 등 공급 - 모토로라, 지멘스 등 공급 국내 시장점유율 1 위 삼성전자 : 60% 공급 L G 전자 : 25% 공급 기 타 : 50% 공급

APPENDIX 코스닥등록 안내 요약 대차대조표 요약 손익계산서 파워로직스 소개 2 차 전지산업의 이해

14 액면가 500 원 공모주식수 ( 비율 )1,600,000 주 (20.18%) 주당공모가액 ( 예정 )6,500 원 ~ 8,000 원 총공모금액 ( 예정 )10,400 백만원 ~ 12,800 백만원 수요예측일 2003 년 7 월 9 일 청약일 2003 년 7 월 15 일 ~16 일 주주명보호예수 주식수비율보호예수 기간 최대주주 1,351,85017% 2년2년 우리사주 320,0004% 1년1년 합계 1,671,85021% 3,964 백만원 ( 공모후 ) 최대주주 17.0% 기타 / 소액주주 52.7% 공모주 16.2% 벤처금융 등 10.10% 우리사주 4.0% 코스닥 등록 안내 공모주식에 관한 사항 보호예수 현황 주식 보유 현황

15 35,984 24,842 60,826 28,135 9,431 37,566 3,163 6,033 14,122 (60) 23,260 60, ,383 13,317 33,700 16,537 3,553 20,090 3,163 6,033 4, ,610 33,700 6,282 10,791 17,073 3,814 3,598 7,412 3,163 6, ,661 17,791 6,561 7,999 14,560 3,336 2,518 5,854 3,080 5, ,706 14,560 유 동 자 산 고 정 자 산 자 산 총 계 유 동 부 채 고 정 부 채 부 채 총 계 자 본 금 자 본 잉 여 금 이 익 잉 여 금 자 본 조 정 자 본 총 계 부 채 와 자 본 총 계 구분 ( 단위 : 백만원 ) 요약 대차대조표

16 구분 매 출 액 매 출 원 가 매 출 총 이 익 판매비와관리비 영 업 이 익 영 업 외 수 익 영 업 외 비 용 경 상 이 익 특 별 이 익 특 별 손 실 세 전 이 익 법 인 세 등 당 기 순 이 익 7,089 5,841 1, ,977 11,830 2,147 1, ,977 25,692 7,285 2,041 5,244 1,054 1,837 4, , ,932 69,585 52,153 17,432 4,011 13, ,733 10, , ,743 요약 손익계산서 ( 단위 : 백만원 )

APPENDIX 파워로직스 소개 - 기업 개요 - 성장 과정 - 주요 경영진 및 조직 - 매출 구조

18 PCM Smart Module (SM) 배터리 관리시스템 (BMS) Battery & Mobile 기기 관련부품 기업개요 뛰어난 수익성과 성장잠재력을 보유하고 있는 파워로직스 !  기업명  설립일  대표자  주요사업  자본금  종업원수  본점소재지  중국공장  청주공장  연구소  홈페이지 : 주식회사 파워로직스 : 1997 년 9 월 3 일 : 이 명 구 : 2 차 전지용 보호회로 (PCM) 제조 : 공모전 : 3,164 백만원 공모후 : 3,964 백만원 : 202 명 (2003 년 3 월 ) : 경기도 성남시 중원구 상대원동 5445 : 6Lanyan Road, Huayuan Hi-Tech Industry Park Tianjin,P,R,China : 충북 청주시 흥덕구 송정동 : 경기도 성남시 분당구 이매동 : 사업영역

19 성장과정 도약기 삼성 SDI ㈜ 우수협력업체 선정 및 최우수 원가절감상 수상 TDI Battery 협력업체 선정 ㈜파워로직스 부설 Smart Technology R&D Center 설립 본사 공장증축 및 생산설비 증설 ( 총 23 라인, 연 생산능력 16,200 만개 ) 청주공장 설립 및 가동 유망중소기업 선정 ( 한국산업은행 ) 합작법인 천진파워로직스 설립 ( 천진보라전자유한공사 ) 벤처기업지정 ( 기술평가기업, 중소기업청 ) 성장기 INNO-BIZ 기업선정 ( 중소기업청 ) 유망수출기업 선정 ( 중소기업청 ) 차전지용 보호회로 (PCM) 자동테스트기 자체 개발 유망중소기업 및 유망선진기술기업 지정 ( 중소기업청, 한국에너지기술연구소 ) BMS(Battery Management System) 국책과제수행업체 선정 ( 산업자원부 ) ISO9001 인증 획득 및 노프북 컴퓨터용 배터리 보호회로 Smart Module 개발 파워로직스 부설연구소 설립 설립기 차전지용 보호회로 (PCM) 전용 생산장비 도입 “ ㈜파워로직스 ” 로 상호변경 차전지용 보호회로 (PCM) 테스트기 개발 캠코더용 배터리 보호회로 (Info PCM) 개발 차전지용 보호회로 (PCM) 개발 및 승인획득 (Sanyo, Toshiba, Matsushita, Yuasa) 종합자산관리시스템 개발 회사 설립 국내 최고의 2 차전지용 보호회로 전문 벤처기업, 파워로직스 !

20 주요 경영진 및 조직 수평적이고 탄력적인 조직구조 주요 경영진조직도 대표이사 성균관대학교 기계설계학과 졸 삼성물산㈜ 정보통신사업부 천진보라전자유한책임공사 부동사장 ( 現 ) 부사장 한양대학교 정밀기계공학과 졸 고려대학교 기계공학 박사 국방과학연구소 선임연구원 삼성자동차 부장 천진보라전자유한책임공사 동사 ( 現 ) 전무이사 경희대학교 화학공학과 졸 ㈜효성 그룹사업기획실 / 전지사업팀 ㈜새한 전지사업단 마케팅팀장 이 명 구이 명 구 김 재 웅김 재 웅 나 혁 휘나 혁 휘 상무이사 경북대학교 전자공학과 졸 삼성물산㈜ 기획실 ㈜오리크스 대표이사 박 봉 희박 봉 희 [3 본부 1 부문 1 연구소 13 개팀 ] 성남생산부문 CEO 대표이사 이명구 품질 / 생산 / 연구 본부 부사장 김재웅 영업본부 전무이사 나혁휘 경영지원실 상무이사 박봉희 부설연구소

21 매출구조 폭발적 매출 증가 속 수출비중 확대 제품별 매출비중 ( 단위 : 백만원 ) 69,585 ( ) PCM 및 SM 62,550(89.9%) 기타 2,223 (3.2%) Battery Pack 4,812 (6.9%) 수출 증가율 내수매출 증가율 내수 / 수출 비중변화 추이 내수 ( 단위 : %) 수출 ( 단위 : 백만원 ) 6,793 13,405 25,567 51,595 상기 언급된 CAGR 은 2000~2002 년 3 개년을 대상으로 계산하였음 CAGR 94% ,410 17,990 상기 언급된 CAGR 은 2000~2002 년 3 개년을 대상으로 계산하였음 ( 단위 : 백만원 ) CAGR %

APPENDIX 2 차 전지 산업의 이해 - 2 차 전지산업 시장규모 - PCM (Protection Circuit Module) 이란 ? - PCM 산업 현황 - 산업의 이해

(E)2006 (E) ( 단위 : 백만 US$) 11,814 13,190 14,853 15,803 CAGR 5.0% 구분휴대폰노트북캠코더 디지털 카메라 PDA 비중 85%8%4%2%1% ( 단위 : %) 구분핸드폰노트북 PDA 캠코더 가격 8%5% 크기 30%15%30%10% 중량 20% 16% 구분 (E)2010 (E) 리튬이온 (LIB) 리튬고분자 (LIPB) 니켈수소 (Ni/MH) 니켈카드뮴 (Ni/Cd) (E)2006 (E) 2 차 전지 ( 대형 ) 2 차 전지 ( 소형 ) ( 단위 : %) 1 차 전지 ※ 자료 : 2 차전지산업 발전전략 보고서, 산업자원부 ( ) 2 차 전지산업 시장규모 2 차전지 내 리튬이온전지의 비중 확대 전망 Mobile IT 제품에서 2 차전지가 차지하는 비중 소형 2 차 전지 종류별 시장점유율 전망 ( 금액기준 ) 2 차 전지의 용도별 소비량 세계 2 차 전지 시장규모 세계 전지시장 구성비

24 PCM(2 차전지용 보호회로 ) 의 기능 휴대폰, PDA, 노트북 PC, 캠코더 등에 사용되는 배터리 (2 차 전지 ) 의 폭발을 방지하고 Mobile IT 기기의 효율적이고 안전한 운용 및 성능향상을 위해 2 차 전지에 채용되는 필수적이면서도 핵심 적인 부품 Mobile IT 제품군 “ 파워로직스는 2 차전지의 원료인 리튬이온의 폭발가능성을 제거하고 성능을 향상시키는 2 차전지용 보호회로 (PCM) 전문 벤처기업입니다 ! ” 리튬이온 2 차전지 PCM PCM (Protection Circuit Module) 이란 ?

(E) ( 단위 : 억셀 ) ※ 출처 : LG 주간경제 (2003.2) CAGR 20.3% 최근 (1998 년 ) 까지 일본업체들이 국내 · 외 시장 독점 1999 년 국산화 성공, 국내 수요의 85% 공급중 주로 리튬이온전지의 불안정성을 보완하는 부품으로 적용 전방산업인 휴대폰산업의 성장보다 높은 성장 가능 휴대가능한 가전제품, 전기자동차 제어용, 군사제어용 등 으로 응용분야 확대 추세 269,375 리튬이온 240,103 (89.0%) 리튬폴리머 29,272 (11.0%) ( 단위 : 백만원 ) PCM 산업 현황 1999 년 국산화 이후 그 응용분야가 확대되고 있는 PCM 산업 2 차 전지용 보호회로 (PCM) 산업 현황 리튬이온전지의 용도별 비중 세계 리튬이온전지 시장추이 IT 기기용 2 차전지 생산비중 100 핸드폰 50% 노트북 38% 캠코더 5% 기타 7% * 자료 : 2 차 전지산업 발전 전략보고서 ( 산업자원부 )

26 전방산업인 IT 산업의 성장과 연계 - 핸드폰, 노트북 PC, PDA, 캠코더 등 Mobile IT 산업에 영향 지식기반형 장치산업 - 장시간의 R&D 와 대규모 설비투자 필수 응용분야 확대에 따른 신속한 대응력과 다양한 인터페이스 요구 높은 성장가능성 보유 산업 사람의 심장에 비유되는 IT 3 대 핵심부품 중 하나 다른 전지에 비해 상대적으로 환경 친화적 산업 화학에너지와 전기에너지의 가역적인 상호변환을 통한 충전과 방전을 반복적으로 사용할 수 있는 모든 전지 Cell 제조기업 소재 업체 부품 업체 장비 업체 팩 업체 Cell 업체를 중심으로 관련 소재 및 장비업체 등으로 구성 Cell 업체와 소재 / 장비업체간 폐쇄적 협력 구조 형성 ( 교차납품이 어려운 상황 ) 산업의 이해 2 차 전지의 정의 2 차 전지 산업의 특징 2 차 전지산업의 구성 2 차 전지의 분류 2 차 전지 알카리계리튬계 니켈카드뮴니켈카드뮴 니켈아연니켈아연 니켈수소니켈수소 공기전지공기전지 ※ 자료 : 리튬이온 2 차전지 산업분석 ( 한빛증권 ) 리튬이온리튬이온 PLIPLI LIPLIP LPBLPB 2 차 전지의 구성도 높은 성장가능성을 확보하고 있는 2 차전지산업