amail, Inc. Business Digest Optimum One-to-one E-mail Database Marketing Solution Prepared by Amail, Inc. Permission E-mail Database Marketing Solution & Service Provider

Company Profile

Amail Business Outline Amail, Inc.의 사업은 “Permission Email Database Marketing” 입니다. Permission “반드시 회원의 허락(Opt-in)을 받고 상업적인 마케팅 활동을 전개하는 비즈니스 모델로서 인터넷에서 가장 효과적인 마케팅 방법론으로 인정 받고 있음”. - Seth Godin, 1999 - 반드시 회원의 허락을 받아야 하므로 초기사업 전개가 대단히 어려움. E-mail 인터넷에서 가장 활용빈도가 높고 개인화 되어 있는 Communication Tool. 웹(홈페이지)처럼 방문자를 기다리는 수동적채널이 아닌 내가 직접 찾아가는 “능동적, 적극적” 채널. 마케팅의 궁극적 지향점인 “개인화, One-to-One이 가능한 유일한 매체. Database (e-Marketing) 인터넷 사용자(회원) 개개인의 신상정보와 각종 상품, 서비스, 컨텐츠에 대한 반응 정도를 DB화. 고객관리 차원에서 축적된 DB를 응용하여 마케팅 활동전개. Marketing 기업이 시장환경이나 경기 활성화의 여부와 상관없이 필수적으로 시행해야 하는 “마케팅” 사업영역.

주요 연혁 요약 날 짜 내 용 1998년 8월 법인설립, 국내 최초 이메일마케팅 서비스 사업 Amail™ 사이트 오픈 날 짜 내 용 1998년 8월 법인설립, 국내 최초 이메일마케팅 서비스 사업 Amail™ 사이트 오픈 1999년 6월 1차 펀딩 (자본금 15억원) 7월 메일매거진 emag21™ 사이트 오픈 8월 한국 정통부 벤처기업지정 9월 웹메일 Postman™ 및 커뮤니티 메일게시판 Yaho 사이트 오픈 10월 이메일마케팅 전문 대행사 ㈜SMCAd.net 출자 설립 11월 네이버 및 10여 개 유수 사이트와 Co-Marketing 제휴 2000년 1월 2차 펀딩 (자본금 28억원) 2월 이메일마케팅 네트워크 모델 추진 3월 메일매거진 Wireless Content (한통M.com) 서비스 오픈 4월 중소기업을 위한 이메일 호스팅 서비스 오픈 원투원 이메일DB마케팅서버(eMs™) 솔루션 발표회 개최 월 이메일 서비스 발송량 2천5백만통 돌파 이메일마케팅 서비스 고객 200여 기업 돌파 12월 마이클럽, 하늘사랑, 동원증권 등의 기업에 eMs™ 솔루션 판매고 수립

사업분야 사업현황 조직현황 시장전망 및 추정 경쟁분석 재무현황요약 차 례 사업분야 사업현황 조직현황 시장전망 및 추정 경쟁분석 재무현황요약

Ⅰ. 사업분야 Solution과 Service의 양 축으로 사업을 전개하여 원천적인 경쟁구조를 확립하고 Ⅰ. 사업분야 Solution과 Service의 양 축으로 사업을 전개하여 원천적인 경쟁구조를 확립하고 성장 잠재력의 극대화 및 안정적 수익구조를 실현할 수 있는 모델로 비즈니스 전개 e-Marketing Solution Business (100% Web-based Products) E-mail Database Marketing Server (eMsTM) : DB 타겟팅, 추적, 분석이 가능한 마케팅 메세징 솔루션 Web-mail System (PostmanTM) : 초대량 웹메일 솔루션 Email CRM Recommendation Engine : DW연동 One-to-One Email 고객관리 및 상품추천 엔진 e-Marketing Service Business (IT Service Outsourcing) E-mail Messaging Delivery (대량발송) : 초대량, 초고속, 안정적 단순 메일발송 서비스 E-mail Relationship Management : 고객관리를 위한 메일 발송업무 대행 서비스 및 ASP Email CRM : 고객 DB와 연동된 E-mail Database Marketing 토탈 대행 및 컨설팅 서비스 Permission E-mail Marketing : 에이메일 퍼미션마케팅 회원 광고/리서치 메일 발송 서비스 Permission E-mail Marketing Network : 제휴 사이트의 퍼미션 회원에게 광고 메일 발송 서비스 향후 전개 사업 Personal E-mail Marketing System Service 및 ASP Wireless E-mail Marketing Service 유료 Contents Agency E-mail Billing Service & Email Commerce

Ⅰ. 사업분야 - 주요사업 및 고객 AMAIL Email Marketing Applications Ⅰ. 사업분야 - 주요사업 및 고객 Amail’s customer portfolio includes clients from the financial services, publishing, direct marketing, retailing, software and electronic commerce industries. Currently, the company works with over 200 clients. Email Marketing Applications AMAIL Permission Email Marketing Services Email Contents Brokerage Services E-mail Marketing Applications 동원증권, 마이클럽, 하늘사랑, 베텔스만, 인츠, 코스메틱랜드, iNews24, 에브리존, 아이투비, 동아TV 34, 인포아트, 오아시스레코드… Permission E-mail Marketing Services SONY, MSN, 삼성몰, 프리첼, 락레코드, 네이버, 온스터디, 메타랜드, LG유통, 조흥은행, 국민은행, 동원증권, 한글과컴퓨터, 남양알로에, 프리첼, 대우자동차, 피자헛, 코오롱상사… E-mail Contents Services 한통M닷컴, 네이버, 한국일보, 러브헌트, 스타지아, 씽크풀…

Specialized in 11,700 Contents Ⅱ. 사업현황 보유 사이트 및 회원현황 (2000.12월말 기준) Web Site Starting Date Business # of Members Contents 비 고 www.amail.co.kr 1998. 7월 Permission Email Database Marketing 10,000,000 People N/A E-mail Network 가입사 포함 www.emag21.com 1999. 7월 Email Magazine 1,200,000 Specialized in 11,700 Contents 매월 20% 성장 www.postman.co.kr 1999. 9월 Free Web-mail 60,000 에이메일 회원 가입 유도용 www.mailhost.amail.co.kr 2000. 4월 Email/Web-mail Hosting 100 Companies 중소기업대상 무료 호스팅 서비스 www.emag21.com/yaho Email Community Open Base 40종의 관심분야 관심분야별 게시판 커뮤니티

Ⅲ. 조직현황 조직 구성도 2001년 1월 현재 총 인원 53명 (Amail 35명, SMC Ad.net 18명) Ⅲ. 조직현황 조직 구성도 2001년 1월 현재 총 인원 53명 (Amail 35명, SMC Ad.net 18명) ㈜에이메일 백동훈 사장 Email 마케팅 영업대행 최상목 사장 AMAIL Inc. SMC Ad.net 연구개발본부 캠페인1본부 캠페인2본부 마케팅본부 경영지원본부 박수길 이사 최윤관 이사 김주현 이사 윤재중 이사 사외 이사 Product Development Products Sales Database Management Business Development Finance Management Client Engineering Services Sales Internet Business Marketing Promotion Human Resources Websites Management Overseas Marketing

Ⅳ. 시장 전망 및 추정 국내시장 전망 2000년은 E-mail Marketing 시장이 본격 전개되기 시작한 원년. (Start-up) 배너의 “대체재” 개념에서 E-mail의 고유한 특성을 활용한 “Business Tool” 로써의 가능성과 효과가 입증되고 다양한 분야의 비즈니스 모델이 출현하기 시작. E-mail 발송량의 놀라운 증가속도에서 유추되듯, 향후 매스마케팅/DB마케팅, 회원관리, 상품판매/홍보, 프로모션, B2C, 보안, 결제, 인증, E-mail Billing, Call 센터 등의 비즈니스와 결합되어 엄청난 속도로 새로운 비즈니스 모델과 영역이 도출되어 시장이 확대될 것으로 전망. 미국기업 마케팅 예산의 50%가 DM,카탈로그발송에 소요, 이 예산의 10%만 E-mail로 대체되어도 엄청난 시장을 조기에 형성. 또한 무선 커뮤니케이션(모바일)과 결합하여 새로운 E-mail 마케팅 시장이 창출될 것으로 전망.

Ⅳ. 시장 전망 및 추정– Cont. 국내시장 규모 추정 사업분야 2000년 2001년 2002년 2003년 서비스 (단위 : 억원) 사업분야 2000년 2001년 2002년 2003년 서비스 Email Marketing 100 350 700 1,000 Email Messaging Delivery 10 50 200 Email Relation ASP - 400 솔루션 Email Marketing System & Email CRM Engine 150 300 500 응용사업 Email Billing Service Call Center & Commerce 합 계 260 900 2,300 4,300

Ⅴ. 경쟁 분석 E-mail Marketing 전문 기업 중 서비스와 솔루션을 동시에 자체적으로 겸비하고, Ⅴ. 경쟁 분석 E-mail Marketing 전문 기업 중 서비스와 솔루션을 동시에 자체적으로 겸비하고, 비즈니스 모델을 구축하고 있는 경쟁 사업자는 없음. E-mail Marketing 전문 기업으로 포지션하기 위해서는 다음과 같은 INFRA들이 필요함. Permission 회원 Database 고성능의 E-mail Database Marketing Engine 대량의 컨텐츠 신뢰할 수 있는 전문적인 브랜드 E-mail Marketing 전문 영업 및 마케팅 조직 & Know-how. ※ 국내외 경쟁 사업들은 위 분야들 중 특정부분에만 편중되어 있어 성장에 근본적 한계점을 가짐. 또한 Database Marketing은 교과서에서 “과수원 농사”에 비유됨. 일정 규모 이사의 회원을 확보해야 하는 Database Gathering 단계, 모인 DB를 분석하는 단계, 분석된 DB로 본격적으로 DB마케팅 사업을 테스트 및 전개하는 단계로 구분함. 각 단계별로 2년 이상의 물리적 시간의 경과가 필요, 이는 자본력과 무관함. ㈜에이메일의 핵심경쟁요소

Ⅴ. 경쟁 분석 – Cont. Amail과 같은 Total E-mail Marketing 사업 Infra를 구축하고 있는 경쟁사업자는 없으며, 서비스와 솔루션(시스템)의 각 분야별로 경쟁기업이 존재 경쟁 사업자 에이메일의 핵심 경쟁 요소 1,000만 이상의 Permission 회원 DB 강력한 E-mail Marketing System 대량의 컨텐츠 신뢰할 수 있는 전문적 브랜드 영업 및 마케팅 전문 조직 및 인력 E-mail Marketing Know-how Competitive Email Marketing Service 사업자 Email Marketing Solution 사업자 24/7 Media Korea KT Internet NeoCast iMas Competitive

Ⅴ. 경쟁 분석 – Cont. 현실적으로 어려움 자본력을 갖춘 기업이 6개월 내 Amail 모델처럼 E-mail 마케팅 시장에 진입할 수 있는가? e삼성의 경우, DB Marketing, E-mail Marketing 사업을 위해 각각 2년과 1년의 사업준비기간 설정 Permission Database확보, Solution솔루션 개발, E-mail 마케팅 노하우 습득 등 통합된 E-mail 마케팅 Biz. 모델의 구축에는 최소 1-2년의 물리적 시간이 필요 ☞ 기존 사업자와의 격차 더욱 확대 WHY? E-mail Marketing Business의 짧은 역사로 인해 E-mail Marketing 전문인력(마케팅, 개발)이 전무. 국내시장의 문화적 특성으로 외산 솔루션 도입적용 무리. 즉, 단순 자본력만으로 진입할 수 있는 환경적 여건이 마련되지 않음. 또한 적어도 200만 이상의 방대한 퍼미션 회원 DB를 초기부터 확보해야 기존 시장을 침투할 수 있으나, 이는 최소 2년 이상의 시간적 경과 필요

Amail 사업에 고객 정보 Database의 필요 이유는 Ⅴ. 경쟁 분석 – Cont. Amail 사업에 고객 정보 Database의 필요 이유는 “E-mail 발송용” Database의 활용권 및 계약주체 DB 현황 DB 확보 전략 Amail은 계약에 의해 회원사 DB에 대한 운영과 활용권을 가짐. 회원사와 자회사 SMC Ad.net은 E-mail Marketing 영업 대행 계약 체결 SMC Ad.net이라는 온라인 마케팅 전문 자회사 보유로 가능한 모델 총 1,000만명 → 2000.12월말 기준 내년 ¼분기 중 1,600만 돌파 예상 현재 회원 DB 1건 확보에 1~3만원의 마케팅 비용 소요 Amail은 업계 최초로 회원사와 DB공유/제공받는 프로그램을 구축하여 DB확보 → 네트워크 모델. Network 모델은 회원 DB가 확보된 사이트의 제휴, E-mail Marketing을 시행, 수익을 공유하는 비즈니스 모델. DB 확보 비용절감 및 비즈니스 Coverage 확대

Morgan Stanley Dean Witter 2000 - Direct E-mail Marketing Review Ⅴ. 경쟁 분석 – Cont. Morgan Stanley Dean Witter 2000 - Direct E-mail Marketing Review KEY POINTS : Direct e-mail may the “killer App” for marketing on-line. For now, responses are high and costs are low, and e-mail is already everyone’s favorite “home page.” Direct e-mail is where e-advertising was four years ago. The database is the key. Those companies with the largest, most robust database of opt-in e-mail accounts, transactional data, and intentional data should drive response rates and be most attractive to advertisers. With privacy concerns a growing political issue, plus the ongoing “spam” backlash, direct e-mailers must be careful not to abuse their position – in this market, one bad apple could spoil the whole lot. COMPETITION : Because of the low barriers to entry, the direct e-mail marketing space has many competitors. We believe that several characteristics will separate the winners from the losers. Scalability : Those e-mailers with scalable operations, possessing the ability to reach large numbers of consumers without incurring large extra costs, will stand out. Rich Data : Data on consumers is key for the success of e-mailers. Collection, management, and interpretation of data are important for ad targeters and direct e-mailers. Those with the most rich data on the greatest numbers of people will be best-positioned. Relationship Management : In our minds, direct e-mail is not a customer acquisition tool. Rather, it is a customer relationship management tool. The successful e-mailers will view it this way and act accordingly. On and Offline Convergence : Eventually, due to its low costs and incredible targeting ability, direct e-mail will become a complete direct marketing solution. Both on- and offline advertisers will use it to enhance their businesses. The e-mailers that position themselves for this coming convergence will be best prepare to beat out their competitors.

Ⅵ. 재무 현황 요약 (단위: 천원) 항 목 1998 1999 2000 2001 2002 매출액 7,945 408,916 3,401,681 7,000,000 15,000,000 서비스 242,105 2,209,822 4,509,400 9,663,000 시스템 - 166,811 1,191,859 2,490,600 5,337,000 판매 및 일반 관리비 52,599 583,794 2,677,688 4,895,000 9,290,000 영업이익 ▲44,960 ▲174,879 58,598 1,305,000 4,510,000 영업 외 손익 26 113,101 291,999 195,000 490,000 경상이익 ▲44,934 ▲61,778 284,553 1,500,000 5,000,000

Solution (eMs™) Preview

eMs™ 는 무엇인가? 1. eMs™ Introduction eCRM 수행을 위한 Front Application으로써 이메일 캠페인 설계와 타겟설정, E-mail발송, 그리고 발송 후 고객의 반응을 추적하고 분석하여 마케터에게 e-Marketing 일련의 과정을 지원하는 100% 웹기반의 One To One E-mail Marketing Sever

Intelligent Script Engine 2. eMs™ System Overview Internet Schedule Manager Internet Customers Delivery Manager E-mail eMs Client (End User) Internet Application Server SMTP Manager E-mail Intelligent Script Engine SMTP Agent e-Marketer E-mail DB Server Analysis Data Tracking Server Tracking Data Log Data eMs Analyzer Response

3. eMs™ Features Integration 정교한 Targeting Tracking & Reporting - Java기반으로 개발되어 어떤 시스템 환경(HW,OS)에서도 독립적으로 작동 - 업계 표준의 JDBC를 이용하여 기구축된 다양한 RDBMS에 쉽게 연동 가능 정교한 Targeting - 자동 SQL Query 생성 기능을 통해 마케팅 캠페인 목적에 부합하는 고객 그룹을 손쉽게 Targeting 가능 - eMs Tracking Sever 를 통해 수집된 고객에 대한 다양한 정보를 기존 고객 DB에 Update함으로써 다음 캠페인 진행시 더욱 정교한 Targeting이 가능함 Tracking & Reporting - 고객의 다양한 반응을 추적하고, 실시간으로 Report 함으로서 캠페인 성과를 분석하고, 마케팅 전략 수립에 활용 - 15종의 다양한 분석 보고서 제공 (Pushed, Failed, Delivered, Open, Click Through, Duration time, Conversion…) Fast&Accurate Delivery - ISP들의 다양한 메일서버 특성을 반영하여 설계된 전용 SMTP를 통해 대량의 E-mail을 정확하게 전달 - E-mail 발송 오류 ( User Unknown, Host Unknown )의 logging 및 자동 Update 기능을 통해 고객의 E-mail List를 효율적이고, 체계적으로 관리 사용자 편의성 - 100% 웹기반의 솔루션으로 인터넷에 접속 가능한 어느 PC에서나 별도의 프로그램 설치 없이도 손쉽게 사용 가능 - 캠페인 단계에 따른 메뉴 구성으로 간단한 사용자 교육만으로 손쉽게 E-mail 마케팅 캠페인을 수행할 수 있음 - 웹에디터 및 설문작성 기능 제공으로 마케터들이 손쉽게 제작물 작성이 가능

4. Next Version of eMs™ eMs™ Analyzer Server Next Version of eMs  마케터의 다양한 조회 조건을 수용한 유연한 조회 기능  회원 반응정보를 인구통계학적 속성에 따라 분류한 다양한 분석보고서 제공(15종)  대용량의 회원 Tracking 정보의 효율적인 DB관리 기술  회원 개개인에게 적합한 상품 추천이 가능한 분석정보의 제공 등  eMs 차기 버전에 현재 Amail 에서 추진하고 다양한 분석기술의 유연한 장착 가능토록 개발 Next Version of eMs Genetic Programming 자연 진화원리를 바탕으로 한 고객 행동 예측이 가능한 최적의 Targeting Algorithm 생성 기능 고객 Profile중 행동 예측에 부정적 영향을 미치는 정보를 스스로 제거하여 더욱 정교한 Targeting 이 가능한 지능화 Engine 신경망 이론을 바탕으로 한 Data내에 존재하는 고객 패턴을 인식하는 학습을 통해 고객의 다양한 성향을 파악하는 기술의 제공 끊임없이 변화하는 정보인식에 탁월한 성능을 보이는 Neural Network 기술을 이용 하여 Analyzer Engine이 스스로 다양한 정보를 학습하고 개선하는 Algorithm의 제공 Neural Networks 고객의 유사한 성향 집단을 바탕으로 한 고객 행동 예측 기술 대용량 Email Tracking정보와 연계된 정교하고 자동화된 예측기술의 제공 효율적으로 개발된 솔루션으로 소형시스템에도 탑재 가능토록 추진 중 Collaborative Filtering

“E-mail Internet” AMAIL, INC. ㈜에이메일 Permission E-mail Database Marketing Solution & Service provider Amail, Inc. 156-3 Sewha B/D Samsung-dong, Kangnam-ku, Seoul, Korea 135-090 TEL : +82-2-538-3776 FAX : +82-2-3288-5904 Email : kohs@amail.co.kr