제 3 부 의사결정과 성과평가 제9장 의사결정과 관련원가 제10장 전략적 원가관리 제11장 불확실성과 의사결정 제9장 의사결정과 관련원가 제10장 전략적 원가관리 제 3 부 의사결정과 성과평가 제11장 불확실성과 의사결정 제12장 성과평가 제13장 사내대체가겨 제14장 환경관리회계

제9장 의사결정과 관련원가

주요 내용 제품가격을 얼마로 정할까? 원가를 기준으로 가격설정을 하는 방법이 있다. 판매량 영향을 고려하여 가격을 정한다. 사업중단도 대안이다. 가격을 얼마나 할인하여 판매할 수 있는가? 적자제품생산을 중단하면 손실이 더 커질 수 있다. 여러 제품의 매출이 서로 영향을 미칠 수도 있다. 제약자원이 있을 때 어느 제품을 더 생산판매하여야 하는가? 외부주문으로 원가를 절감한다. 제품의 추가가공으로 수익성을 높인다.

“화장품 거품 빼고 바르자” ￭ 3만원짜리 화장품 원가는 5,000원 “화장품 거품 빼고 바르자” ￭ 3만원짜리 화장품 원가는 5,000원 화장품의 원래 ‘몸값’은 얼마일까. 화장품값은 보통 제조원가(원료값＋연구개발비＋인건비＋부자재비)의 3～4배가 넘는다. 경실련에 따르면, 소비자가격이 3만원인 제품의 제조원가는 5,000～6,000원에 불과하다. 여기에 제조사 이익, 마케팅 비용, 판촉․홍보비 등으로 1만 2,000～1만 3,000원이 붙는다. 따라서 제조원가가 5,000원 내외인 제품도 판매원가는 1만 8,000원 정도로 늘어난다.   나머지 1만원 가량은 중간 유통과정에서의 인건비, 운송비, 창고관리비 등으로 생겨난다. 외국에서는 제조사에서 제품을 만들어 바로 시장에 진열해 소비자 스스로 제품을 사는 경우가 많지만, 우리나라는 ‘제조사대리점․도매상소매점․전문점소비자’의 복잡한 유통경로를 거친다.   한국 법인이 설립된 외국 화장품 회사들은 대개 본사에서 원가에 물건을 들여온다. 그러나 국내 판매가는 물류비용(통관료, 국내외 운송비, 관리비 등), 홍보비, 인건비 등이 합쳐져 정해진다. 이 때문에 국내 판매가는 수출절차가 없는 원산지 가격보다 최고 12배 비싸다.                                        (조선일보, 2003.10.6) 불만제로-수입화장품 원가 공개~!☜동영상click 2006년 10월 31일 (4분 24초) 어찌...7000원에 들어오는걸 150,000원에 팔 수 있을까 nate.com - 관련 동영상

제품가격을 얼마로 정할까? 시장 형태별 가격설정  완전경쟁 : 생산기업은 가격수용자(Price-taker)  독 과 점  : 생산기업은 가격설정자(Price-setter)  독점적 경쟁 (완전경쟁과 독점의 중간 형태, 현실적) :      - 유사하나 차별화된 제품 시장에서 생산기업은 가격을 스스로 설정      ⇒ 너무 높은 가격 설정 : 소비자는 유사제품을 대신 구입          너무 낮은 가격 설정 : 생산자 손해           적절한 가격 설정 : 원가 보상과 마진, 판매량 영향 고려 가격 설정과 원가 *임시특별가격 : 기업의 일시적 판매부진으로 대폭 할인된 가격이 예,                      순손실이 발생해도 공헌이익 존재시 할인판매 가능

- 제조원가, 판매관리비, 자본비용까지 포함한 총원가 이상의 가격을 설정하여야 이익을 창출 * 정상판매가격 :      - 제조원가, 판매관리비, 자본비용까지 포함한 총원가 이상의         가격을 설정하여야 이익을 창출       - 최저정상가격 : 변동원가, 고정원가, 계단원가(준고정원가) 등                 모든 행태의 원가를 고려                                                                       <표 9.1> 판매량과 최저정상가격 판매량(백만개) 4 6 총액 (백만원) 단위당 금액 (원/개) 변동매출원가 560 140 840 변동판매관리비 120 30 180 고정제조원가 450 112.5 75 고정판매관리비 550 137.5 91.7 원가합계 1,680 420 2,020 336.7 최저정상가격

원가를 기준으로 가격설정을 하는 방법 원가가산가격결정 (cost-plus pricing)    - 원가에 이익을 더하여 가격을 설정하는 방법            가격 = 단위당 원가 + 이익 마진    - 원가에 더해지는 이익 마진 : 원가의 일정비율 또는 투자된 자본의 적정수익률  - 전기, 전화, 교통요금 등의 공공요금 결정(공정보수율 규제), 독과점 상품의 가격규제, 건설공사나 값비싼 군수장비의 납품을 위한 수의계약 등에 사용    원가 미달 전기 요금 올린다☜동영상click 2009년 6월 3일 (35초) pandora.tv - 관련 동영상 연탄·전기·가스료까지…공공요금 '줄줄이' 인상☜동영상click 2010년 7월 14일 (39초) sbs.co.kr - 관련 동영상

- 문제점      1. 공급업자의 이익이 보장되어 있어 원가절감 동기가 없고 심지어           원가를 부풀리려는(cost-padding) 동기 발생      2. 이익 마진이 투하된 자본에 일정수익률을 보장하는 수준으로           정하는 경우, 자본이 지나치게 투하되는 문제 일반기업의 사용 - 간편한 가격결정   - 복잡한 간접원가 배부를 회피 :       상품이나 제품에 간접원가를 배부한 후의 총원가 대신에 직접원가인 상품매입원가나 직접제조원가에 마진을 붙여 가격을 결정   - 이 경우 마진은 진정한 이익이 아님, 간접원가의 회수를 포함한 금액  - 만약 간접원가가 상품이나 제품 사이에 큰 차이를 보인다면 직접원가만을 고려하여 마진을 붙인 가격이 지나치게 낮거나 높을 가능성 있음

판매량 영향을 고려하여 가격을 정한다. 판매가가 판매량을 변화시킬 때 (수요의 가격탄력성 문제)   - 높은 가격 ⇒ 판매량 감소 ⇒ 이익 감소 가능   - 예      1. 3가지 수준의 판매가와 그에 따른 판매량 변화 가정     2. 공헌이익만을 비교 : 어느 안이 가장 큰 순이익을 창출하는지 파악     3. 비관련원가인 고정제조원가, 고정판매관리비, 이자비용 :             매출과 무관하므로 고려하지 않고 판단      4. 3가지 판매가격 안의 이익을 비교            ⇒ 판매가가 500원인 2안에서 이익이 가장 높음

<표 9.2> 판매가와 이익 (단위 : 백만원) <표 9.2> 판매가와 이익 (단위 : 백만원) 1안 2안 3안 비 고 판매가격 (원/개) 400 500 600 판매량 (백만개) 5 4 3 매 출 2,000 1,800 (-)변동매출원가 700 560 420 140원×판매량 (-)변동판관비 150 120 90 30원×판매량 공헌이익 1,150 1,320 1,290 (-)고정제조원가 450 (-)고정판관비 550 영업이익(손실) 320 290 (-)이자비용 50 세전이익 100 270 240 (-)법 인 세 10 27 24 10%×세전이익 순 이 익 243 216

사업중단도 대안이다. 사업 중단하면 고정원가도 관련원가가 됨 - 고정원가 전액 또는 일부가 의사결정에 따라 변하는 경우   - 정상가격이 고정원가를 회수하지 못할 수준이면     장기적, 계속적으로 손실이 누적되므로 사업 중단 의사결정 고려 필요  - 사업을 중단하여 고정원가의 발생을 막는 것도 하나의 대안으로 존재   - 사업중단 고려의 예 (표 9.3) :       공헌이익을 가장 크게 하는 판매가 500원의 2안에서도 순손실 발생       ⇒ 이 상황이 계속될 전망이면 사업 중단(손실 방지) 4안을 선택 [버려야 산다] 더 이상 적자는 안 된다：빙그레 ￭ 연 30억 이상 적자 ‘라면’ 팽～ “사실 라면은 오랫동안 빙그레의 뜨거운 감자였습니다. 여러 가지 상황을 감안하면 접는 게 맞는데, 15년 넘게 수천억원 쏟아부은 노력을 생각하니 철수 결정이 쉽지 않더라구요. 일시에 300억원 넘는 매출이 사라지는 상황도 감수하기 어려웠구요.”   수많은 논란 끝에 지난 3월 빙그레는 드디어 라면 포기를 선언했다.

<표 9.3> 사업중단의 고려 (단위 : 백만원) <표 9.3> 사업중단의 고려   (단위 : 백만원)   1안 2안 3안 4안 비고  판매가격 (원/개) 400 500 600 사업중단  판매량 (백만개) 5 4 3   매   출   2,000 1,800 (－)변동매출원가    700    560 420 140원×판매량 (－)변동판매관리비    150    120 90 30원×판매량   공헌이익   1,150 1,320 1,290 (－)고정제조원가    760 (－)고정판관비    550   영업이익(손실)   (160)    10 (20) (－)이자비용 50    세전이익(손실) (210) (40) (70) (－)법인세 10%×세전이익    순이익(손실)

가격을 얼마나 할인하여 판매할 수 있는가? 임시특별가격 - 기업이 일시적 경기침체로 대폭적인 할인판매를 해야 한다면        순손실이 발생해도 공헌이익이 있다면 할인판매를 할 가치가 있음     ⇔ 정상판매가 : 고정원가 포함한 모든 원가를 초과하는 수준에서 결정   - 사업 중단하지 않는 한, 고정원가는 그대로 존재     ⇒ 공헌이익 존재 시 고정원가의 일부라도 회수하는 것이 바람직    - 변동원가 : 관련원가 (의사결정에 따라 달라지는 원가)      고정원가 : 비관련원가

특별주문 판매가격 : 증분원가만 고려   - 정상판매량과 별도로 존재        ⇒ 특별판매에 의해 추가적으로 발생하는 원가만을 고려   - 증분원가 (Incremental Cost) : 의사결정에 따라 증가하는 원가        ⇒ 제조원가, 판매관리비의 변동원가가 대부분 증분원가        ⇒ 만약 추가적인 고정원가가 있다면 그 부분만이 증분원가에 포함 변동원가 이하 판매    - 폐업세일, 재고처분 할인판매 : 사업을 중단하기로 결정하였거나        지나치게 많이 보유한 특정 재고를 처분하여야 하는 경우    - 현재 보유한 재고를 얻기 위해 이미 지급한 모든 원가는 비관련원가임        이미 발생하여 변경이 불가능한 원가인 기발생원가(매몰원가) 임        즉, 재고의 취득원가는 고려사항 아님

적자제품생산을 중단하면 손실이 더 커질 수 있다. 적자제품생산을 중단하면 손실이 더 커질 수 있다. 적자 제품생산라인의 중단 여부 결정 (부문이나 지점 폐지 여부도 유사) 예 : 적자 생산라인인 딸기샌드 생산판매 중단에 의한 이익변화                                                              <표 9.5>  딸기샌드 생산시 제품별 이익  (단위 : 백만원)   땅콩샌드 딸기샌드 합 계    매     출 100 60 160 (－)변동제조원가 40 24 64 (－)변동판매관리비 12 8 20    공헌이익 48 28 76 (－)고정제조원가 25 45 (－)고정판관비 6 4 10   영업이익(손실) 22 (1) 21

딸기샌드의 생산중단은 전체 영업이익 감소(손실) 초래   - 고정제조원가와 고정판매관리비 모두 딸기샌드의 생산과 무관할 경우      (기업 전체적으로 일정할 경우) :       딸기샌드의 생산중단은 전체 영업이익 감소(손실) 초래                                                             <표 9.6> 딸기샌드의 생산중단시 이익(손실) (단위 : 백만원)   땅콩샌드 합 계   매     출 100 (－)변동제조원가 40 (－)변동판매관리비 12     공헌이익 48 (－)고정제조원가 45 (－)고정판관비 10   영업이익(손실) (7)

원가감소(회피가능원가)는 변동원가 32백만원 불과 딸기샌드가 부담하고 있던 고정원가 29백만원는 회피불가능원가   - <표 9.6>에서 딸기샌드를 더 이상 생산하지 않을 경우 :        매출 60백만원 감소, 원가감소(회피가능원가)는 변동원가 32백만원 불과 딸기샌드가 부담하고 있던 고정원가 29백만원는 회피불가능원가   - 의사결정 :  딸기샌드가 공헌이익을 창출하는 한 생산하는 것이 바람직 증분접근법 : 이 결과를 증분액 관점으로 정리해 보면 <표 9.7> 딸기샌드 판매중단시 이익변화      (단위 : 백만원)   증분액 비   고    매출변화(증분수익) －60 딸기샌드의 매출 (－)변동제조원가 변화 －24 딸기샌드의 변동제조원가 (－)변동판매관리비 변화 －8 딸기샌드의 변동판매관리비   공헌이익 변화 －28 딸기샌드의 공헌이익 (－)고정제조원가 변화 회피가능원가 없음 (－)고정판매관리비 변화    영업이익(손실) 변화 (－7)－21과 일치

여러 제품의 매출이 서로 영향을 미칠 수도 있다. 복수제품 판매가 서로 보완적인 경우    - 한 제품 판매 중단   ⇒ 다른 제품 판매 감소     딸기샌드 판매 중단 ⇒ 회사 제품 이미지에 악영향, 땅콩샌드 판매량 20% 감소                              - 딸기샌드 고정제조원가 15백만원 회피가능 가정 <표 9.8>  딸기샌드 생산중단시 이익 (보완적 매출의 경우) (단위 : 백만원) 땅콩샌드만을 생산 ⇒ 제과부 전체가 손실   땅콩샌드 합계 비고   매    출 80 100×0.8 (－)변동제조원가 32 40×0.8 (－)변동판매관리비 9.6 12×0.8    공헌이익 38.4 48×0.8 (－)고정제조원가 30 45-15 (－)고정판매관리비 10   영업이익(손실) (1.6)

- 증분접근법 : 이 결과를 증분액 관점으로 보면 <표 9.9> 딸기샌드 생산중단시 이익변화 (보완적 매출의 경우)                                                                               <표 9.9> 딸기샌드 생산중단시 이익변화 (보완적 매출의 경우) (단위 : 백만원)   증분액 계산식 비        고   매출변화(증분수익) －80 60＋100×0.2 딸기샌드와 땅콩샌드의 매출 감소 (－)변동제조원가 변화 - 32 24＋ 40×0.2 변동제조원가 감소 (－)변동판매관리비 변화 －10.4 8＋ 12×0.2 변동판매관리비 감소    공헌이익 변화 －37.6 28＋ 48×0.2 공헌이익 감소 (－)고정제조원가 변화 15 회피가능원가  (－)고정판매관리비 변화 회피가능원가 없음    영업이익 변화 －22.6 －1.6－21 과 일치

제약자원이 있을 때 어느 제품을 더 생산 판매하여야 하나? 복수 제품 생산판매가 서로 대체적인 경우   - 생산능력의 제약이나 유사 제품의 수요대체성으로 여러 제품의 판매가 서로 대체적일 수 있음. 유휴설비 부재 : 딸기샌드 생산 증가를 위해 땅콩샌드 생산 감소   - 수익성이 높은 제품을 더 많이 판매 ⇒ 전체 이익 증가    - 수익성 비교는 증분이익, 공헌이익으로 <표 9.10> 제품단위당 공헌이익 비교  (단위: 원)   땅콩샌드 딸기샌드  단위당 판매가 50 60 (－)단위당 변동제조원가 20 24 (－)단위당 변동판매관리비 6 8    단위당 공헌이익 28  - 딸기샌드 단위당 공헌이익이 더 크다고 딸기샌드를 더 생산하면       잘못된 의사결정

생산설비 가동효율성 비교 : 제약자원 단위당 공헌이익 비교 - 두 제품이 같은 생산설비를 사용하는데 그 생산속도가 다른 경우 생산설비 가동효율성 비교 : 제약자원 단위당 공헌이익 비교   -  두 제품이 같은 생산설비를 사용하는데 그 생산속도가 다른 경우   -  땅콩샌드 1시간에 800개 생산, 딸기샌드 400개 생산한다면      ⇒ 제한된 생산능력 고려할 때 땅콩샌드의 수익성이 더 좋음 :              땅콩샌드만 생산하는 것이 올바른 의사결정                                                              <표 9.11> 생산시간당 제품 공헌이익 비교 (단위: 원)   땅콩샌드 딸기샌드 차 이     단위당 공헌이익 24 28 4 (×)설비시간당 생산량 800 400     생산시간당 공헌이익 19,200 11,200 8,000

기회원가 관점의 비교    - 기회원가 : 딸기샌드 1개 생산 위해 포기된 땅콩샌드 2개의 공헌이익 <표 9.12> 제품단위당 증분이익 비교        (단위: 원)   땅콩샌드 딸기샌드   단위당 판매가 50 60 (－) 단위당 변동제조원가 20 24 (－) 단위당 변동판매관리비 6 8     단위당 공헌이익 28 (－) 단위당 기회원가 14 (28/2) 48 (24×2)     단위당 증분이익(손실) 10 (20)

<표 9.14> 제품별 증분이익 비교 (단위: 원/개, 백만원) 땅콩샌드 딸기샌드    - 생산설비의 총가동시간이 1,000시간이면                       <표 9.13> 제품별 공헌이익 비교            땅콩샌드 딸기샌드 차이(증분)     생산시간당 공헌이익 (원) 19,200 11,200 8,000 (×) 총설비사용시간 1,000     총공헌이익 (천원) <표 9.14> 제품별 증분이익 비교    (단위: 원/개, 백만원)   땅콩샌드 딸기샌드 단위당 총액 (1,000시간 ×800개/시간) ×400개/시간)     공헌이익 24 19,200 28 11,200 (－) 기회원가 14 48     증분이익(손실) 10 8,000 (20) (8,000)

외부주문으로 원가를 절감한다. - 외부주문(외주)의 관련원가 : 외주업체(하청업체)에 지급하는 가격 외부조달과 자체조달 관련원가 비교 - 외부주문(외주)의 관련원가 : 외주업체(하청업체)에 지급하는 가격     납품업체 선정 및 납품검사 등의 납품관리 관련 원가 - 자체제작의 관련 지출원가 : 부품제작을 위한 직접재료원가, 직접노무원가, 제조간접원가 - 자체제작시 제외되는 비관련 원가 : 제조간접원가 중에 부품제작을 중단할 때 회피불가능원가       ⇒ 감가상각비, 본사에서 배부된 간접원가 - 자체제작의 기회원가 : 자체제작을 중단할 때 남는 설비와 공간의 대체 용도 이익      ⇒ 외주를 더 유리하게 함

- 신발회사가 자체생산하던 100만개의 신발끈을 외부 주문하는 안 검토 예제     - 신발회사가 자체생산하던 100만개의 신발끈을 외부 주문하는 안 검토                                                                  <표 9.15> 자체생산원가의 예 (단위 : 만원) 원가 항목 내 용 발생원가 관련원가 단위당 직접재료원가 50원/개×100만개 5,000 50 직접노무원가 10원/개×100만개 1,000 10 변동제조간접원가 5원/개×100만개 500 5 고정제조간접원가 회피가능 300 3 회피불가능 2,000   설비기회원가 설비 대체용도 이익 1,500 15 합  계 8,800 8,300 83 단위당 원가 88원/개 83원/개

외부주문 85원 > 자체생산 83원 ⇒ 자체생산이 유리 - 신발끈 외부주문 할 때 납품가격이 1개당 80원, 납품관리비가 500만원이 소요되면,                                                                     <표 9.16> 외부주문 원가  (단위 : 만원) 원가 항목 내   용 관련원가 구입가격 80원/개×100만개 8,000 납품관리비   500 합    계 8,500 단위당 원가 85원/개 - 100만개 기준의 단위당 관련원가:       외부주문 85원 > 자체생산 83원 ⇒ 자체생산이 유리  - 물량 감소시 외부주문이 유리        ⇒ 외부주문은 고정원가가 낮고 변동원가가 높음

외부주문 : 총관련원가 4,500만원 (= 80원/개× 50만개＋500만원) <그림 9.1> 자체생산원가와 외부주문원가 - 물량 50만개의 경우 : 외부주문이 유리       외부주문 : 총관련원가 4,500만원 (= 80원/개× 50만개＋500만원)                     단위당 원가     90원 (= 80원/개 ＋500만원/50만개)       자체생산 : 총관련원가 5,050만원 (= 65원/개× 50만개＋1,800만원)                    단위당 원가    101원 (= 65원/개 ＋1,800만원/50만개)  - 약 87만개가 두 원가가 일치하는 물량

외주 의사결정의 질적요소 고려    - 외부주문의 안정성과 품질        ⇒ 자체조달의 원가가 높아도 핵심적인 부품의 생산은 자체생산 외주가공과 아웃소싱(Outsourcing)   - 다양한 외부조달을 통한 원가절감 노력 확대    - 외주가공 : 가공공정을 외부에 의뢰하는 것       ⇒ 직접노무원가와 제조간접원가 절약 - 아웃소싱 : 제조활동 뿐만 아니라 설비 수선유지, 식당, 보안경비,  제품디자인, 회계 등의 업무를 전문업체에 맡겨서 원가절감   - 넓은 의미의 아웃소싱 : 외주, 외주가공, 하청, 용역 등을 모두 포함       ⇒ 연구개발부터, 설계, 원재료의 획득, 제조, 유통, 판매 후 서비스까지의          가치사슬(value chain)의 어느 단계에서나 가능    - 아웃소싱의 장점 :       원가의 유연성 증가 <= 아웃소싱 원가 대부분이 변동원가         자체조달은 설비와 전문인력의 고정원가 부분 많음   ⇒ 경기변동과 수요변화에 따라 원가를 변동시켜 기업의 수익성을 안정시킴 즉, 레버리지도 감소(기업의 위험 감소)

제품의 추가가공으로 수익성을 높이자. 사업영역의 확대 - 기업이 현재 담당하지 않은 가치사슬의 일부로 사업영역을 확대 사업영역의 확대    - 기업이 현재 담당하지 않은 가치사슬의 일부로 사업영역을 확대   - 가치사슬 : 연구개발에서 고객 서비스까지의 부가가치 창출 사슬        상류(upstream) : 원재료 조달이나 연구개발 등 생산 이전 단계        하류(downstream): 물류와 유통 등 생산 이후 단계   - 상류(upstream)로 진출하는 예 :        한국가스공사가 해외의 가스전 개발에 참여        제지회사가 조림사업과 펄프사업에 참여   - 하류(downstream)로 진출하는 예:        주류제조회사인 진로가 진로유통으로 유통업에 진출        참치어획회사가 참치회 음식점 체인사업에 진출

추가가공     - 가치사슬 중 생산단계에서도 제품을 현 상태보다 추가로 가공하여 판매 :        제품을 고급화, 소비자의 사용 편리성 증대 ⇒ 제품의 부가가치 증대, 수익성 증대    - 예 : 살코기 참치통조림 이외에 야채, 고추참치통조림을 생산          카레가루 이외에 즉석 3분 카레를 생산          시장, 백화점 식품부에서 식품재료 이외에 조리된 식품 판매  - 추가가공 결정 기준 :         추가가공 시 ‘증분수익 > 증분원가’ ⇒ 추가가공 유리