“We are making ubiquitous world ” Investor Relations

목 차 Ⅰ. 한양디지텍 소개 Ⅱ. 한양디지텍 사업 전망 Ⅲ. Vision 및 경영전략 1. 연혁 2. 조직 구성 목 차 Ⅰ. 한양디지텍 소개 1. 연혁 2. 조직 구성 3. 임원진 소개 4. 재무 현황 5. 주식에 관한 사항 6. 기업 분할 Ⅱ. 한양디지텍 사업 전망 1. 사업 부문 소개 2. 제품별 매출 및 수익 전망 3. 한양디지텍 수익 전망 Ⅲ. Vision 및 경영전략 1. Vision 2. 경영전략 3. 한양디지텍 현재와 미래

Ⅰ. 한양디지텍 소개 “We are making ubiquitous world ” 1. 연혁 2. 조직 구성 3. 임원진 소개 4. 재무 상태 5. 주식에 관한 사항 6. 기업 분할

1. 연혁 년 월 연 혁 04.05 04.04 03.12 03.11 02.08 98.07 97.11 97.08 93.11 88.07 KOSDAQ 등록 기업 분할로 인한 한양 디지텍 설립 IP통신 사업부 사업개시 ISO18001:2001 안전보건경영 시스템 인증 획득 Mobile 사업부 사업개시 ISO14001 환경경영 인증시스템 인증 획득 Single ppm 인증 획득(중소 기업청) KSA 9002/ISO 9002 품질경영시스템 인증 획득 Memory Module Assembly 사업 개시 한양이엔지 설립

사 장 2. 조직 구성 제조 본부장 품질 본부장 제 조 공정 기술 스탭 그룹 모듈제조그룹 모바일제조 그룹 IP통신 그룹 총 무 사 장 제조 본부장 품질 본부장 스탭 그룹 모듈제조그룹 모바일제조 그룹 IP통신 그룹 신 규 사 업 개 발 팀 총 무 / 혁 신 원 가 / 설 비 제 조 공정 기술 서 무 / 환 경 S M D 제 조 생 산 기 술 자 재 관 리 자 재 S C M 생 산 관 리 생 산 기 술 공 정 혁 신 S M D 제 조 B E 제 조 S M D 기 술 T E S 실 장 기 술 M O D U L E 모 바 일 I P 통 신 사 무 국 (R & D)

3. 임원진 소개 대표이사 Profile 임원 현황 -. 전무님 사진 변경이 필요합니다. 직 책 성 명 경 력 담당 업무 경영 총괄 사 장 전 인 식 숭전대 전자공학과 삼성전자㈜ 반도체 동양공전 전기공학과 삼성전자㈜ 반도체 경영 총괄 President / 전 인 식 이 사 최 동 현 【 경력사항 】 04.04.19 ~ 99.03 ~ 04.03 93.10 83.07 ~ 92.09 81.03 ~ 83.06 81.02 한양디지텍 대표이사 한양이엔지 전무이사 한양이엔지 입사 삼성전자㈜ 학군장교 군복무 숭전 대학교 전자과 졸업 사외이사 최 재 준 고려대학원 경영학과 페이차일드 반도체㈜ 경영 감사 -. 전무님 사진 변경이 필요합니다. 명일 명재석씨 카메라를 이용해서 촬영할 계획입니다. 감 사 장 보 훈 (현)세무법인 우경 중부 지방 국세청 【 수상경력 】 02.09 99.12 91.11 산업자원부장관 표창 중소기업청장 표창 상공부 장관 표창

자 산 4. 재무 현황 (1) 주요 재무 현황 (’04. 04. 16 기준) (209억원) 잉여금(135억원) 자 산 (209억원) 고정 부채(14억원) 유동 부채(35억원) 자 본(25억원) (2) 경영 성과 (2003년 기준) 매출액 영업이익 229억 14억 -. 재무제표 명일 완료될 예정으로 명일 자료 받아 정리하겠습니다.

5. 주식에 관한 사항 주주 구성 비율 분할이후 주주 구성 비율 동일 주주 가치의 극대화 유무상 증자 검토 3.5% 조흥은행 신탁업 ; 인적 분할에 의한 주식의 분할로 兩社의 지분 구조는 분할 전후 동일한 구성 비율을 유지함. 2.4% 우리 기술 투자 40.26% 53.84% 주주 가치의 극대화 최대 주주 자사주 신탁 운용 확대 (5억 → 10억) 고 배당 정책 유지(15%이상) 소액 주주 유무상 증자 검토 ▶ 재무 건전성 확보를 위해 유무상 증자 검토

- Engineering, Equipments 6. 기업 분할 한양이엔지 (1) 분할의 개요 자본금 : 62.5억원 매출액 : 1,033.7억원 총자산 : 911.3억원 (’04. 04. 16 현재) 인적 분할 한양이엔지 한양디지텍 분할 자본금 : 37.5억원 분할 자본금 : 25억원 매출액 : 804.5억 매출액 : 229.2억 -. 분할 자산 Data 아직 미결정 상태입니다. 분할 자산 : 702.2억 분할 자산 : 209.1억 사업 부문 - Engineering, Equipments 사업 부문 - Module & Set Manufacturing

(2) 분할의 목적 사업 안정화 및 확대/전문화 원가 압력 감소 거래선 다변화 Memory Module/Mobile 부품 제조 사업 안정 기반 조성 - 차세대 주력 모델 제조 대응력 구축 (DDR Ⅱ, Lead Free, FPC Ass’y Module) 제조 사업 범위 확대/전문화 - 부품 제조 ▶ 부품제조 + 완제품 제조(유/무선 통신기기) - Telematics /Network 기기 완제품 제조 원가 압력 감소 분할로 인한 외부 원가 압력 감소로 가격 경쟁력 강화 중소기업 유지에 따른 감세 효과 총 세금 납부액의 20~30% 수준 감세 예상 : 07년 까지 약 25억원의 감세 효과 거래선 다변화 국내 : 삼성전자, BH Solution, iCable System, 현대모비스 해외 : NTT(일본), 카모스(일본), Audio Vox(미국), AT&T(미국)….

(3) 분할의 일정 구 분 일 정 2004년 1월 29일 2004년 2월 16일 2004년 3월 12일 2004년 4월 16일 구 분 일 정 이사회 결의일 2004년 1월 29일 분할 주주총회를 위한 주주 확정일 2004년 2월 16일 분할 계획서 승인을 위한 주총일 2004년 3월 12일 분할 기준일 2004년 4월 16일 분할 보고 총회일 또는 창립 총회일 2004년 4월 17일 분할 등기일 2004년 4월 19일 분할 교부 주식의 협회 등록 예정일 2004년 5월 14일

Ⅱ. 한양디지텍 사업 전망 “We are making ubiquitous world ” 1. 사업 부문 소개 2. 제품별 매출 및 수익 전망 3. 한양디지텍 수익 전망

1. 사업 부문 소개 Ubiquitous World DRAM MEMORY MODULE IP STB & VoIP GPS 수신 MODULE MOBILE FOLDER부품 CAR DVD Player

2. 제품별 매출 및 수익 전망 (1) DRAM Memory Module (1-1) 제품 구분 (1-2) 매출 및 수익 전망 (1-1) 제품 구분 – RAMBUS/SYNC/DDR DRAM Based 보조기억 장치 (256/512/1GIGA -) (1-2) 매출 및 수익 전망 수익 전망 경쟁 업체간 월 생산 비교(월/K) 210 매출액 200 (억원) 190 210 영업이익 21 19 17 180 150 매출 120 2004 2005 2006 자료 출처 : 당사 추정

(1) DRAM Memory Module (1-3) 제조 능력 (1-4) 사업 안정성 및 성장성 -. 1,600,000 Modules/월 (고객사 월 생산기준 45% 점유-) -. DDR, RIMM, SDRAM DIMM (1-4) 사업 안정성 및 성장성 World Wide Big Customers Qualification(SUN, DELL, IBM….) World Wide DRAM Market Share No.1 고객사 협력 관계(1994년 ~) 5개 협력사 중 유일한 통합 완제품 제조사 (타 협력사는 단순 조립 제조) 차세대 向 DDRⅡ, Lead Free 제품 생산 체제 구축 과학적 가치 경영 체제 구축 - ERP System - 조직/개인별 Incentive제

(2) VoIP Gate Way & IP STB (2-1) 사업 개요 (2-2) Market Demand (2-1) 사업 개요 . 각 국가별 유선 통신 사업자 대상 사업 ITEM임 ( 시험평가 승인 시 독점 공급 체제 부여 - ) . 국내 최고의 IP기반 VoIP 개발 회사와 전략적 제휴 (독점 제조, IP STB 공동 개발/영업 체제- ) VoIP 단말기 … 초고속인터넷사업자 (ADSL 사업자 및 Cable 사업자)가 가정용 VoIP 서비스에 사용하는 단말기 (부가서비스로서 VoIP 제공) • VoIP Cable modem…………. VoIP + Cable modem 일체형 • VoIP ADSL modem………….. VoIP + ADSL modem 일체형 • MTA …VoIP 제공(분리형)…… 기존의 Cable modem이나 ADSL modem에 연결하여 VoIP 기능 제공 (2-2) Market Demand . IP Set Top Box 수요 증가 추세가 2007년까지 지속될 전망임. (Unit : Mil) • Global demand for IP STB 2004 2005 2006 2007 2mil 5mil 11mil 19 mil

(2) VoIP Gate Way & IP STB -. Data에 대한 자료 출처가 필요합니다. (2-3) 매출 및 수익 전망 (2-3) 매출 및 수익 전망 수익 전망 (단위 : 억원) 매출액 구 분 2004년 2005년 2006년 매출액 220 (20만대 수준) 280 340 영업이익 (예상) 24 28 32 (억원) 375 영업이익 300 225 매출 150 2004 2005 2006 (당사 추정) -. Data에 대한 자료 출처가 필요합니다. (2-4) IP SET TOP BOX 정의 -. Broadband IP network(xDSL, Cable, Lan, FTTH 등) 을 통해서 “Data + Voice + Video” 를 인터넷 서비스 상에 사용되는 가입자용 단말기

한양 ◀ - ▶ 고객사 ◀ - ▶ CUSTOMER (2) VoIP Gate Way & IP STB 사업 구조 (2-5) 경쟁력 및 성장성 전망 . 10여년 축적 제품 제조 능력 보유, 유비쿼터스 네트웍 시대에 맞는 제품 개발 및 성장 사업 발굴 공동 참여 . VoIP 기반 시장확보로 신규 개발 제품 IP STB 진입 용이(NTT,TGLO,AT&T,하나로-) (2-6) Business Road Map 구 분 현 재(...2004년) 향 후 (2005년…) 주요 고객 1. VoIP Cable Modem 2. MTA 3. VoIP ADSL Modem 주력 제품 VoIP Cable Modem MTA VoIP ADSL Modem IP SET TOP BOX 사업 구조 한양 ◀ - ▶ 고객사 ◀ - ▶ CUSTOMER 독점 제조 개발,영업 NTT,TGLO,AT&T 공동 개발/영업

(3) Car DVD Player (3-1) 사업 개요 (3-2) 전세계 DVD Player 시장 동향 (3-1) 사업 개요 . 차량용 음향 시스템 개념적 변화에 맞는 세계 시장에서의 니치 마켓 상품임 ( 아나로그 오디오 시스템 ▶ 디지털 컨버전스 오디오 시스템, CD,DVD,MP3… 기능 ) . 데크 핵심 기술 보유 개발 솔루션 파트너사와 전략적 제휴를 통한 독점 제조 체제 구축 (3-2) 전세계 DVD Player 시장 동향 (백만대) (백만불) (자료 : Gartner Dataquest) 주력 시장 – 미국, 일본, 유럽 ( 년간 30% 이상 성장 추세-) 제조 비중 - 일본 40%(고가) , 중국 30%(저가) , 한국 30%(중저가) 국내 제조 - 2004년 당사 점유 5% 수준 ○ 당사 추정 Car DVDP 시장 점유율 ▶ 전체 13% 수준 (천백만대 수준_2004년)

(3) Car DVD Player -. 해당 Page 삭제를 결정하셔야 합니다. (3-3) 매출 및 수익 전망 (단위 : 억원) 매출액 구 분 2004년 2005년 2006년 Q’ty 150K 200K 270K 매출액 116 129 153 영업이익 (예상) 15 19 23 (억원) 160 영업이익 140 120 매출 100 2004 2005 2006 (당사 추정) (3-4) 경쟁력 및 성장성 -. 해당 Page 삭제를 결정하셔야 합니다. 1. Home & Car DVD Player 광 저장 장치 관련 제품 전문 개발 업체와 전략적 제휴 . 파트너사 - Servo / MPEG Solution 개발로 로열티, 개발비 수익 창출 2. 미개척 중저가 니치 마켓 상품으로 금년부터 본격적인 활성화 시기이며 매년 20% 이상 수년간 성장 예상. 3. 중국산 제품 대비 인건비 경쟁력은 떨어지나 기능, 품질, 운영 S/W 경쟁력 높음

(4-1) GPS 정의 (Global Positioning System) (4) GPS Industry (4-1) GPS 정의 (Global Positioning System) 지구 궤도 상에 떠있는 인공위성을 이용하여 언제, 어디서나 정확한 위치와 시각을 알려 주는 시스템 (4-2) Telematics GPS Sensor . 현대/기아자동차 텔레매틱스 서비스 ‘Mozen’ 공급 . Small Size & Power-Saving 12 Channel GPS Sensor . Host Based GPS+DR Navigation Algorithm In-Car Telematics -. Data 자료 출처 및 Data에 대한 단위가 필요합니다.

(출처:Softbank Research 2002) (4) GPS Industry (4-3) Telematics 국내 시장 동향 국내의 경우 연 평균 100% 이상 고속 성장 예상 2006년까지 신차의 25~30% 정도 장착 예상 -. Data 자료 출처가 필요합니다. (출처:Softbank Research 2002)

(4) GPS Industry (4-4) 매출 및 수익 전망 미래 가치 및 성장성 수익 전망 구 분 2004년 2005년 (단위 : 억원) 매출액 구 분 2004년 2005년 2006년 매출액 24 41 47 영업이익 (예상) 1 4 (억원) 50 영업이익 40 30 매출 20 2004 2005 2006 (당사 추정) 미래 가치 및 성장성 - 교통안전단말기(속도경보기) 시장 등 대중화된 시장 지속적 성장 (e.g. 렛츠앤비 모듈 시장) - 완성차 업체 주도 Telematics 시장 성숙 및 가입자 증가(e.g. Mozen 서비스, 현대/기아 )

3. 한양디지텍 수익 전망 (단위:억원) 850 750 650 550 90 80 70 57 ‘04 ‘05 ‘06 ‘07 550 매출액 영업이익 850 750 650 550 90 80 70 57 ‘04 ‘05 ‘06 ‘07 550 650 750 850 구 분 2004 2005 2006 2007 매출액 영업이익 57 70 80 90

Ⅲ. Vision 및 경영전략 “We are making ubiquitous world ” 1. Vision 2. 경영 전략 3. 한양디지텍 현재와 미래

개발 Partner 제품 설계 <> 완제품 고객 인도 1. Vision “Service Leader of IT & Digital Products” 목표 및 전략 자사Brand 제품 출시 완제품 제조 & 개발 기반 구축 개발 Partner 제품 설계 <> 완제품 고객 인도 DRAM Memory Module VoIP G/Way & IP STB 차량用 DVD Player GPS(Tele.) 사업 추진 방향 ~ 2004년(1단계 _ 도입) 2005년(2단계_안정 ) 2006년(3단계_ ,성장,발굴) OEM 제조 수주 및 전략적 제휴 안정 매출 기반 사업 구체화 자사 브랜드 제품 개발 1. VoIP Gate Way , IP STB 2. 차량용 DVD Player 3. GPS 수신 Module & Unit 1. OEM 환경 표준화 2. 지속적 신고객사 발굴 (중장기 성장 사업 -) 3. 자사 브랜드 제품 개발 1. Marketing & Sales 조직 2. 자사 브랜드 제품 확보 . Network/Digital 기기 . Display 기기

2. 경영 전략(Road Map) DRAM MEMORY MODULE (억원) 800 600 400 200 CAR DVD PLAYER IP SET TOP BOX 자사 브랜드 제품 ’94 ’96 ’98 ’00 ’03 ’04 ------------ ’05 ----------- ’06 --- Certification of Quality.. . ISO9001 인증 (KQA) / ISO 14001 (KQA) . OHSAS18000(QRA) / Single PPM ( KQA) World Wide Best NO.1 DRAM Memory Module 제조사 유지 SET OEM & Sale 기반 구축

○ Digital Cable TV 방송, VoIP, 홈네트워킹, 화상회의, VOD 용 2. 경영 전략(신규사업 발굴) (1) 차세대 양방향 통신용 Set Top Box 공동 개발 ○ Digital Cable TV 방송, VoIP, 홈네트워킹, 화상회의, VOD 용 -. 개발 투자 비용 35억원 수주처 : 일본/미국 유선 통신 사업자(NTT, AT&T, TGLO) 투자내용 : 15억원 부담(잔여 20억원은 ICS 확보) 장점 : 제품 영업 + 제조 마진율 16%(실제 20% 예상) 개발 제품 공동 소유권 획득 제품 판매에 따른 영업 Site는 공동 관리 체제 또는 분배 관리 (2) Mobile Folder 用 연성 PCB Module 제조 ○ GSM & CDMA 휴대폰용 연성 PCB Module -. 신규 사업 검토

3. 한양디지텍 현재와 미래 구 분 Before After 시 장 경 쟁 력 기 술 력 신규매출 인 증 반도체 구 분 Before After 시 장 반도체 반도체, Mobile, 유/무선통신기기, DVDP 경 쟁 력 고객 Claim Single PPM 관리 1Day Delivery 출하 관리 W/Wide No.1 삼성전자 10년 협력사 기 술 력 Lead Pitch 0.3mm/1005 Size 부품 표면실장 기술 보유 Lead Free形 제품, 고밀도 연성 PCB 제조 IP Network 기반 Set Top Box 제조 Solution DVD Player 제조 Solution 신규매출 - 자사 브랜드 제품 확보(2006년) Network/Digital, Display 기기(300억 규모) Mobile Folder용 연성 PCB Module 제조 인 증 ISO14001:2000 인증 획득 ISO9001:2000 인증 획득 Single PPM 인증 획득(중소 기업청) OHSAS18001:2001 인증 획득 TL9000(전자산업 관련) QS9000(자동차 수출관련) Lead Free形 제품, 고밀도 연성 PCB 제조 IP Network 기반 Set Top Box 제조 Solution DVD Player 제조 Solution

etc. etc. 3. 한양디지텍 현재와 미래 VoIP, IP STB & DVDP SET OEM & Sales 90% 10% ’94 ’00 ’03 ’04 --------- ’05 -------- ’06 사업 구조 DRAM Memory Module Manufacture DRAM Memory Module GPS 수신 Module & Unit Manufacturer Mobile & Note Book PBA 임가공 Manufacture VoIP, IP STB & DVDP SET OEM & Sales Module IT 조직 Module Mobile IP통신 품질 제조 제조 기술 구매/영업 Assembly 품질 자재 기술 매출 90% 10% 30% 60% 10% etc. etc. 부품 제조 기반 부품 제조 기반 완제품 OEM 제조 기반