새로닉스 Identity 새로닉스와 Market Trend 추진전략 및 비전 투자포인트

Corporate Identity 제품소개 및 응용분야 매출구조 매출처 현황 사업내역

Display분야 핵심기술 선도 Maker 1-1 Corporate Identity 새로닉스 Identity Display분야 핵심기술 선도 Maker PDP TV STB , Internet TV STB 소형TFT-LCD (차량용,주방용,상업용) TFT-LCD TV/ MNT (10”,15”,20”) 중국, 인도네시아, 멕시코 현지법인 보유 LG필립스, LG전자,삼성전기, 파츠닉 등 해외법인들과 국내외 판매 다변화 Display관련제품 사업전개 국내 최초 Focus Pack 국산화 (1983) 전자총Heater : M/S 70% (1985) Film Trans 생산 (1992) Adapter, Inverter 생산개시 (2001) 30년 업력 제조품질력의 핵심역량 해외수출 비중 95.3% (2001년) 수출위주의 사업구조 안정적인 Global Network 보유

1-2 제품소개 및 응용분야 TFT-LCD분야 PDP 분야 유기 EL 분야 CRT 분야 STB 분야 전원 기술 정보가전 광전자 새로닉스 Identity 전자총 Heater TFT-LCD 제품군 Inverter TFT-LCD분야 CRT 분야 TFT-LCD TV TFT-LCD Monitor CRT TV CDT Monitor 전원 기술 광전자 기술 정보가전 Focus Pack Adapter STB 분야 PDP TV Internet TV PDP 분야 유기 EL 분야 Power System Module A’ssy

1-3 매출구조 매출비중 실적 및 전망 기존사업의 적정 유지 / 완만한 축소 : 90% → 83%→ 80% 신규사업의 본격 새로닉스 Identity 매출비중 실적 및 전망 0.1% 2.5% 6.4% 13.8% 76.8% 35,089 41,942 [백만원] 40,782 5.0% 2.4% 8.5% 13.9% 69.4% 0.7% 3.2% 8.3% 12.8% 68.6% 기존사업의 적정 유지 / 완만한 축소 : 90% → 83%→ 80% 신규사업의 본격 진입 예상 : 10% → 17%→ 20%

1-4 매출처 현황 매출처의 Global 생산기지화 (중국, 인도네시아, 멕시코 해외현지법인) 새로닉스 Identity 1. 안정적인 매출기반조성 : LG필립스, 삼성전기 해외현지법인에 직납 2. 매출원가 절감으로 수익성 확보 : 가공비, 인건비 절감, 현지 Local 원자재 구매로 원가 절감 매출처의 Global 생산기지화 (중국, 인도네시아, 멕시코 해외현지법인) 새로닉스 납품업체 LG필립스(인도네시아) 중국 : 삼성전기(천진,동관) LG필립스(북경) 파츠닉(연태) PT.Kwang Sung Electronics Inc (인도네시아) 청도정화전자유한공사 (중국) Kwang Sung Electronics Mexico (멕시코) 멕시코 중국 인도네시아 삼성전기(태국) LG필립스(이집트) 삼성전기(헝가리) 한국

1-5 사업내역 Focus Pack사업 전자총Heater사업 전원기술 사업 TFT-LCD 응용사업 STB사업 신규사업 탐색 새로닉스 Identity Focus Pack사업 전자총Heater사업 기존사업 전원기술 사업 국내 최초로 국산화에 성공 LG필립스,LG전자, 삼성전기등 Major업체와 거래 중국, 인니 현지공장 진출 LG물량의 70% 차지 고품질, 고기술의 제품생산에 주력 인니, 중국 수출확대로 경쟁력 확보, 시장다변화 TFT-LCD Adapter 고전력 고전압 Inverter HVB 개발완료 LG전자 등 16개업체 납품 중 신규사업 TFT-LCD 응용사업 STB사업 신규사업 탐색 TFT-LCD MNT/TV 소형 TFT-LCD제품군에 주력 (차량용,주방용, Video Phone) 현재 매출시현 PDP TV STB 인터넷 TV셋톱박스 일본, LG전자에 납품 PLS Inverter 영상 무선 송수신 Module 휴대폰 TFT-LCD Module Heatpipe 응용제품 등

디스플레이 Market Trend 관련산업과 새로닉스

2-1 디스플레이 Market Trend 세계 디스플레이 시장 디스플레이산업 Trend 새로닉스와 Market Trend 평판디스플레이(FPD) 제품들이 세계시장의 성장 주도 2003년 CRT와 TFT-LCD 시장규모가 역전예상 CRT시장은 성장률면에서 저조하지만 2005년 이후에도 수요가 지속 예상 CRT시장은 가격경쟁력에서 월등한 비교우위 확보로 향후에도 상당기간 디스플레이의 주류 예상 세계 CRT모니터의 수요에서 아시아시장은 06년까지 증가추세 <자료 : 산업자원부 ‘01> [억US$] 디스플레이산업 Trend 2000 2001 2002 2003 2004 2005 유기EL PDP TFT-LCD CRT 성숙단계 성장단계 시장진입 개발

2-2 관련산업과 새로닉스 디 스 플 레 이 관련산업과 새로닉스 사업현황 새로닉스와 Market Trend CRT TFT-LCD PDP 유기EL Focus Pack 전자총 Heater TFT-LCD TV/MNT (소형군) Power System Adapter Inverter 83년 85년 92년 01년 02년 03년 ’04년~ STB HVB Film Trans 01년 단종 디 스 플 레 이 유기 EL Module TFT-LCD Module (휴대폰) 기타 열전송 응용제품 Internet IPM (Heatpipe) 차세대 Display

사업 추진전략 세부추진전략 -부품사업 세부추진전략 -제품사업 재무전략 비전 2005

3-1 사업 추진전략 디 스 플 레 이 Display 기술 성장 발전과 병행한 선도적 사업전개 Business Strategy 추진전략 및 비전 Business Strategy CRT TFT-LCD PDP 유기EL 디 스 플 레 이 기존사업 신규사업 차세대 Display Display 기술 성장 발전과 병행한 선도적 사업전개 기존 주력사업의 안정적 매출 단계적 사업축소 단계적 국내철수,해외생산이전 Global Networking으로 경쟁력 지속 유지 신규사업 활성화 기반지원 역할 기술 및 개발 전략적 제휴 통한 사업모색(외부기술동원) 부품위주에서 제품사업 병행전개 (수직계열화 Synergy 가능성) 비경쟁적 분야 /차별화 시장 제조 품질력 핵심으로 한 기존 고객사 병행 사업전개

3-2 세부추진전략-부품사업 안정적 매출기반으로 수익성 유지 : 해외 생산기지 이전으로 원가 경쟁력 제고 추진전략 및 비전 Global Network로 안정적인 거래선 유지 LG필립스, LG전자,삼성전기 등 매출기반 강화 해외거래처와의 신규개척 등 영업에 주력 Global 생산기지로 이전 (중국,인니법인) : 현지 완결형 체제구축을 통한 제품 경쟁력 제고 경쟁력 확보와 시장다변화 추진 : 인니,중국으로 생산지 진출 Philips 물량 LG Shift (12,000K本/年) 고부가가치 제품 확대 - Low Power → KQL3 (품질& 원가경쟁력 확보) - 고정세용 (HD Digital제품용) Focus Pack 전자총 Heater Adapter / Inverter 중국,대만업체와의 경쟁격화 - 일반 정보 가전용 사내분사/ 해외생산기지 이전 산업용, 조명용, 백색가전 기회 - 고전력 고전압 - PLS Inverter 안정적 매출기반으로 수익성 유지 : 해외 생산기지 이전으로 원가 경쟁력 제고 물량 확대 및 고부가가치화 추구 : 고품질, 고기능

3-4 세부추진전략-제품사업 (TFT-LCD제품, STB) 30년 업력의 제조 품질력 신뢰 기반 기존 고객사 제품 사업진출 추진전략 및 비전 Target 시장 : 경쟁이 치열하지 않은 기회시장 - LG향 PDP STB 공급 확대 . PAL향, NTSC향 OEM 공급 추진 - 티컴넷과 전략적 제휴 . 티컴넷-R&D/ 마케팅 , 새로닉스-생산/ 조달/ 마케팅 . 일본향 년 만대 공급계약, NTT향 공동 제품개발 진행중 . LG와 계약체결완료 : ’02년말한 2만대 공급예정, ’03년 10만대 공급예정 Digital STB 분야 ㈜3S Digital 제휴 사업기회 모색 TFT-LCD TV/ MNT 겸용 제품 Focusing 차량용, 주방용 소형 TFT-LCD Display 제품 주력 Video Phone Display 휴대폰 LCD Module A’ssy LG TFT-LCD TV/ MNT 제품 OEM 생산 TFT-LCD STB 30년 업력의 제조 품질력 신뢰 기반 기존 고객사 제품 사업진출 전략적 제휴를 통한 사업진출로 Risk 최소화 틈새시장 공략 – 인터넷 STB - 소형 TFT-LCD 응용 관계/관련회사 시너지 효과 최대화

3-5 재무전략(Ⅰ) 재 무 전 망 성 장 성 수 익 성 재 무 지 표 추진전략 및 비전 성장성 2001 2002E 2003E [백만원] 수 익 성 [%] 재 무 지 표 성장성 2001 2002E 2003E 매출액 증가율 -10.2 16.2 2.8 경상이익 증가율 -31.6 -21.7 68.8 수익성 2001 2002E 2003E 매출액 순이익율 4.4 2.9 4.7 자기자본 순이익율 6.5 4.2 6.1

3-6 재무전략(Ⅱ) 재 무 전 망 안 정 성 활 동 성 재 무 지 표 추진전략 및 비전 안정성 2001 2002E 2003E [%] 활 동 성 [회] 재 무 지 표 안정성 2001 2002E 2003E 당좌비율 157.3 218.2 263.4 차입금의존도 26.3 18.3 13.0 활동성 2001 2002E 2003E 재고자산 회전율 16.2 18.8 19.8 매출채권 회전율 5.8 5.9 6.3

3-7 VISION 2005 지금부터는 지금까지는 (TV/Monitor用) ■ 제조/ 품질력을 핵심역량으로 한 사업 추진전략 및 비전 ■ 특수소자/ 소재를 활용한 사업 - 전자총Heater - TFT-LCD Back Light 전극 - 무선 송수신 Module - 열전송(발산) 기술응용 (Heatpipe) ■ 제조/ 품질력을 핵심역량으로 한 사업 - Inverter(산업용/전기제품/PLS) - Display 핵심부품 : PDP,TFT-LCD 모듈조립,EL 모듈 조립 Powersystem ■ 정보가전제품 분야 사업 ▣ STB - Internet TV STB - FPD용 STB (PDP) ▣ FPD 기기 – 소형에 Focusing한 LCD TV/Monitor 등 지금부터는 기술 중심 光기술 활용 확대 30년 업력 중국/ 대만 추격 경쟁치열 대전력화,박형, 소형 집적화 저 소비전력, 저열/ 저소음화 기술발전 속도 빠름 (경쟁치열) Network 사업화 성장 산업 R&D,Marketing력 관건 지금까지는 CRT/CDT Display 핵심부품 (TV/Monitor用) - FBT用 Focus Pack - 전자총 Heater - TV 전원부用 Film Trans - TFT-LCD Adapter/Inverter

3-8 VISION 2005 사업 환경 동향 중기 사업전략 방향 제품특화를 통한 3개 부문 사업운영 1. 사업화 능력 제고 추진전략 및 비전 사업 환경 동향 - 기술 선점/ 사업 선점 - 경박단소화 - Analog → Digital - 정보 통신기술 연계 - 복합화/ 다기능화 기 술 - 경쟁차별화 - 경쟁격화 (공개입찰 등) - Global화 - e-Commerce화 - 중국 ,후/ 개발도상국 추격 시 장 - 지속적인 구조조정 - 유연한 생산지 전략 R&D 역량 강화 경쟁사 기술/ 시장/ 경쟁사 경쟁 변화가 빠름 Global 경쟁 가속화 후발 개발도상국과 경쟁 심화 - 단순 제조업 한계 사업을 성장/첨단 산업에 동행 중기 사업전략 방향 제품특화를 통한 3개 부문 사업운영 Ⅰ. 제조/품질력을 핵심역량으로 한 사업 Ⅱ. 특수소자/소재를 활용한 사업 Ⅲ. 정보가전 분야 사업 1. 사업화 능력 제고 - 중소 기업형 기술동원 능력 제고 - Networking/ Partnership - 산학/ 외부연구소 연계 2. Global Network 연계 사업전개 - 해외법인 연계 Synergy화 3. 신기술/ 사업 탐색 Rolling-up 기능 강화 4. 대기업 의존도 하향 독자사업 역량 확보

3-9 VISION 2005 제조/품질력을 핵심역량으로 한 사업,특수소자/소재를 활용한 사업, 정보가전 분야 추진전략 및 비전 제조/품질력을 핵심역량으로 한 사업,특수소자/소재를 활용한 사업, 정보가전 분야 사업영역에 있어서 끊임없는 고객만족 경영과 고부가가치를 창출하는 기업 경영 추구방향 조직 문화 (추구가치) Slogan 사업전개방향 고객만족 경영 고부가가치 창출 Partnership, Networking, 기술핵심 역량화 속도, 도전정신, 팀웍 새로운 마음 새로운 기술 새로운 미래 - 형식 탈피, 내실 지향 도덕성 및 신뢰 구축 - Leading not following

핵심역량 R&D 주요 투자지표 투자포인트

4-1 핵심역량 30년 업력의 품질력 Global Network 화 뛰어난 핵심기술력 유연한 조직문화 투자포인트 ISO 9002 인증획득 Single ppm(100등급) 인정 LVQC인증 국내 최초로 Focus Pack 국산화 제조부문 30년 업력의 제조 기술력 전자총Heater 기술의 응용 확대 속도, 도전정신, 팀웍 해외현지 법인 보유 : 중국,인도네시아,멕시코 관계/ 관련회사 연계 : L&F,티컴넷,대경인터컴 3S Digital

4-2 R&D R&D 조직 주요 개발제품 R&D 비용 지적재산권 투자포인트 Focus Pack : One Focus방식, Double Focus 방식 - TV용 : 14”~ Projection TV Full Size 개발 - MNT용 : 14”~21” CDT용 AC/ DC Adapter - 40W급 이하, 50W급, 60W급,70W급 DC/ AC Inverter (LG, SS, 대만제 Panel 대응) - 2Lamp용, 4Lamp용 High Voltage Black (HVB) 개발 진행 중 - Internet STB (공동개발) - PLS Inverter - 6Lamp Inverter - LCD TV/MNT 기술 연구소 개발실 설계실 (11명) (4명) Adapter,Inverter,HVB STB 관련, TFT-LCD 관련 Focus Pack 전자총Heater R&D 비용 ※ 99년,00년은 전액 비용처리, 01년 197백만원,02년 408백만원 비용처리 [백만원,%] 지적재산권 – 특허 취득 : F/ Pack 제조 관련 4건 - 실용신안 취득 : F/ Pack제조 관련 4건 특허 출원 중 : 전자총Heater 제조 관련 1건 특허 출원 준비중 : 전원개발 기술 관련 3건

4-3 주요 투자지표 투자포인트 2000 2001 2002E 2003E 자본금(억원) 40 60 기말발행주식수 8,000,000 12,000,000 ROE(%) 10.6 6.5 4.2 6.1 ROA(%) 5.8 3.7 2.6 4.1 SPS(원) 4,882 4,386 3,398 3,495 EPS(원) 285 193 99 166 BPS(원) 2,858 3,062 2,626 2,785 RER(X) 7.2 20.8 12.4 PBR(X) 0.7 0.8 주1) 기준주가 : 공모예정 밴드가 평균인 2,050원 적용 주2) 가중평균주식수는 기말주가 적용 주3) 2002E, 2003E는 동사 주간사 추정치임 EPS BPS SPS

1 2 3 4 4-4 투자포인트 30년 업력의 안정적 기업 안정적인 재무구조 지속 - 30년 이상의 계속기업으로서의 자생력 확보 1 안정적인 재무구조 지속 풍부한 유동성 : 유동비율 171.8% (2001년), 242.5% (2002년), 276.1% (2003년) 전망 낮은 부채비율 : 76.1% (2001년), 50.8% (2002년), 43.5% (2003년) 2 Global Network 보유로 안정적인 매출 기반 확보 Global 생산기지화로 경쟁력 제고 : 중국, 인도네시아, 멕시코 해외현지법인 매출처의 다변화로 Global Network 거래처 : LG필립스, 삼성전기 해외현지법인 3 기존 Major 거래선의 신뢰를 기반으로 한 신규사업 진입 신규사업 : 2001년 1,047백만원, 2002년 5,490백만원 향후 사업분야 연계회사 Network화 4

감사합니다